گروه مالی کیان؛ از تأسیس تا عرضه اولیه سهام

علی نوریان، مدیرعامل گروه مالی کیان، در گفت‌وگو با اقتصاد آنلاین به معرفی تاریخچه، ساختار و اهداف این نهاد مالی خصوصی پرداخت و به جزئیات برنامه‌های توسعه‌ای آن اشاره کرد.

تأسیس گروه مالی کیان؛ آغاز یک تحول در خدمات مالی خصوصی

نوریان در خصوص شکل‌گیری گروه مالی کیان گفت: «گروه مالی کیان در سال ۱۳۹۵ توسط گروهی از متخصصان مالی تأسیس شد که پیش‌تر با یکدیگر در شرکت هم‌صحنه کاردان همکاری داشتند. این نهاد در قالب یک قرارداد شراکتی (پارتنرشیپ) با طیفی از سرمایه‌گذاران که به فعالیت‌های مالی علاقه‌مند بودند، تشکیل شد. در آن زمان، سال اول اجرایی شدن برجام بود و خوش‌بینی نسبت به اقتصاد ایران افزایش یافته بود. گروه مالی کیان با این دیدگاه تأسیس شد.

وی افزود: «در آن مقطع، بنیان‌گذاران گروه مالی کیان اقدام به خرید کارگزاری کیان کردند تا بستری برای فعالیت بخش خصوصی در حوزه خدمات مالی فراهم شود.

ماهیت ساختار پارتنرشیپ در خدمات مالی

مدیرعامل گروه مالی کیان با اشاره به ساختارهای رایج در خدمات مالی بین‌المللی توضیح داد: «در سراسر دنیا، حوزه خدمات مالی شامل سرمایه‌گذاری، تأمین مالی، ادغام و تملیک و ارزش‌گذاری، به‌طور سنتی بر اساس ساختار شراکتی (پارتنرشیپ) شکل گرفته است. این ساختار مشابه همان مدلی است که وکلا و حسابرسان از آن استفاده می‌کنند. در این مدل، اهمیت افراد و تیم مدیریتی بسیار بیشتر از سرمایه شرکت است، چرا که سرویس‌دهی در حوزه مالی کاملاً متکی به تخصص و اعتبار افراد است.

وی در ادامه تأکید کرد: «ما در سال ۱۳۹۵ در شرایطی فعالیت خود را آغاز کردیم که تعداد محدودی شرکت‌های سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه حضور داشتند، اما بسیاری از آن‌ها نتوانسته بودند به حوزه‌های جدیدی مانند تأمین مالی و ارزش‌گذاری ورود کنند. ساختارهای مالی موجود نیز بنیان قوی نداشتند. آنچه در کیان به‌عنوان یک ابتکار و خلاقیت مطرح شد، ایجاد ساختار پارتنرشیپ با سرمایه‌گذاری ۳۰ میلیون دلاری (حدود ۱۰۰ میلیارد تومان آن زمان) از سوی گروهی از سرمایه‌گذاران حرفه‌ای بود که عمدتاً خارج از حوزه خدمات مالی فعالیت داشتند.

توسعه سرمایه‌گذاری‌های خصوصی و تأثیر بر بازار سرمایه

نوریان با اشاره به تغییرات بازار سرمایه پس از اجرایی شدن برجام تصریح کرد: «انتظار داشتیم که سرمایه‌گذاری خارجی در کشور رشد کند و شرکت‌های بین‌المللی به دنبال مشاورانی برای انتخاب شرکت‌های مناسب و اجرای فرآیندهای ادغام و تملیک باشند. بنابراین، ایجاد یک ساختار مالی خصوصی که از الگوی شراکتی پیروی کند، یک فرصت مناسب به شمار می‌رفت.»

وی ادامه داد: «کیان نخستین نهاد مالی بود که نه توسط بانک‌ها، نه دولت و نه بخش خصولتی، بلکه توسط سرمایه‌گذاران خصوصی ایجاد شد. این سرمایه‌گذاران به متخصصان سرمایه‌گذاری اعتماد کردند و این ترکیب موجب تولد گروه مالی کیان شد. هدف این بود که مانند ساختارهای بین‌المللی، شرکت‌های مالی به جای وابستگی به سرمایه، بر اساس تیم مدیریتی و تخصص افراد شکل بگیرند و رشد کنند.

نقش کیان در توسعه فرهنگ پارتنرشیپ در بازار سرمایه

مدیرعامل گروه مالی کیان با اشاره به تأثیر این گروه بر تغییرات فرهنگی در بازار سرمایه ایران بیان کرد: «ساختار شراکتی که کیان بنا نهاد، به تدریج الهام‌بخش بسیاری از شرکت‌های سرمایه‌گذاری و مدیریت دارایی شد. این مدل نشان داد که سرمایه‌گذاری‌های مالی می‌توانند بر اساس تخصص و مدیریت پایدار توسعه پیدا کنند.»

وی تأکید کرد: «در حالی که پیش از این، شرکت‌های مالی در ایران عمدتاً به سرمایه و مجوزهای دولتی متکی بودند، کیان نشان داد که یک نهاد مالی می‌تواند با مدل شراکتی خصوصی و با تمرکز بر پایداری تیم مدیریتی، موفق شود. این الگو موجب شد که بسیاری از شرکت‌های دیگر نیز به توسعه ساختارهای مشابه روی آورند.

نقش کیان دیجیتال در توسعه خدمات مالی آنلاین

نوریان، به تاثیرات کیان بر توسعه خدمات مالی دیجیتال و رویکرد نوآورانه آن پرداخت و گفت: «کیان، پس از تأسیس، به دنبال ایجاد فضایی با آزادی عمل بیشتر برای نوآوری و توسعه محصولات جدید بود. در بسیاری از شرکت‌های مالی، این اختیار عمل محدود بود و ما احساس کردیم که برای دستیابی به نوآوری و خلاقیت بیشتر، نیازمند تأسیس یک نهاد خصوصی مستقل هستیم.

وی با اشاره به ورود کیان به حوزه سرمایه‌گذاری آنلاین، افزود: «در سال ۹۶، تصمیم گرفتیم وارد حوزه سرمایه‌گذاری آنلاین شویم. در آن زمان، کمتر کسی به این موضوع فکر می‌کرد، اما ما سرمایه‌گذاری عمده‌ای در این بخش انجام دادیم و امروز پلتفرمی داریم که از نظر فنی و تکنیکی، یکی از بهترین‌ها در ایران محسوب می‌شود. روزانه تقریباً ۳۰ میلیارد تومان تراکنش مالی در این پلتفرم انجام می‌شود.

ساختار پلتفرم دیجیتال کیان

نوریان درباره قابلیت‌های این پلتفرم توضیح داد: «پلتفرم دیجیتال کیان به گونه‌ای طراحی شده که بتواند با سیستم‌عامل‌های مختلف سازگار باشد و زیرساخت‌های نرم‌افزاری گوناگون را پشتیبانی کند. همچنین، این تنها پلتفرمی است که امکان میزبانی از چندین بک‌آفیس برای صندوق‌های مختلف را دارد. هم‌اکنون بیش از ۱۰ نهاد مالی، صندوق‌های سرمایه‌گذاری خود را در این پلتفرم قرار داده‌اند و به ما اعتماد کرده‌اند.

وی در ادامه به مزیت‌های کیان دیجیتال اشاره کرد و گفت: «در حال حاضر، کیان دیجیتال مجهزترین و بزرگ‌ترین پلتفرم سرمایه‌گذاری آنلاین در ایران از نظر حجم تراکنش‌های روزانه است. این پلتفرم علاوه بر فروش صندوق‌های سرمایه‌گذاری، بستری برای یادگیری و تصمیم‌گیری آگاهانه سرمایه‌گذاران فراهم کرده است. کاربران می‌توانند با استفاده از ابزارهای تحلیلی، سرمایه‌گذاری‌های خود را مدیریت کنند و عملکرد دارایی‌هایشان را به صورت شفاف مشاهده کنند. همچنین والدین می‌توانند به نام فرزندان خود، بدون نیاز به افتتاح حساب جداگانه، سرمایه‌گذاری کنند.

مدیرعامل گروه مالی کیان، در خصوص برنامه‌های آینده این پلتفرم عنوان کرد:«در سال آینده، چندین پروژه بزرگ و نوآورانه در کیان دیجیتال اجرا خواهد شد. از جمله این پروژه‌ها می‌توان به صدور کارت بانکی سرمایه‌گذاری، امکان سرمایه‌گذاری لورج (استفاده از اهرم دارایی) و راه‌اندازی پلتفرم‌های جدید برای خرید و فروش انواع دارایی‌ها اشاره کرد.

چشم‌انداز آینده کیان دیجیتال

نوریان با اشاره به روند رو به رشد کیان دیجیتال، گفت: «انتظار داریم که طی یک سال آینده، تعداد کاربران سرمایه‌گذار ما به بیش از ۲۰۰ هزار نفر برسد. همچنین در افق دو تا سه ساله، هدف‌گذاری ما جذب بیش از یک میلیون کاربر حرفه‌ای در این حوزه است.

وی در پایان بر اهمیت نوآوری در این حوزه تأکید کرد و افزود: «همان‌طور که حمل‌ونقل و خریدهای آنلاین جایگاه خود را در زندگی مردم پیدا کرده‌اند، سرمایه‌گذاری آنلاین نیز به تدریج به بخش جدایی‌ناپذیر از بازار مالی تبدیل خواهد شد. ما در کیان دیجیتال مصمم هستیم که این مسیر را هموار کنیم و سرمایه‌گذاری را برای کاربران، آسان‌تر، آگاهانه‌تر و قابل دسترس‌تر خواهیم کرد.

علی نوریان تاکید کرد: «کیان دیجیتال ارائه‌دهنده خدمات مالی گروه مالی کیان است که طیف وسیعی از کلاس‌های دارایی را پوشش می‌دهد. در حال حاضر، تمامی کلاس‌های دارایی که امکان سرمایه‌گذاری در بازار بورس دارند، در سبد محصولات ما موجود است.

وی افزود: «سرمایه‌گذاران می‌توانند در انواع دارایی‌ها، از جمله طلا، درآمد ثابت و سهام، سرمایه‌گذاری کنند. به‌عنوان مثال، صندوق درآمد ثابت کیان یکی از بهترین صندوق‌های بازار محسوب می‌شود. در حوزه سهامی نیز صندوق‌های متعارف و جدیدی ارائه کرده‌ایم که دارای کیفیت‌های متنوعی هستند. ما تلاش کرده‌ایم تا به سرمایه‌گذاران تنوع بدهیم. از جمله، صندوق شاخصی هم‌وزن داریم که تنها صندوق شاخصی در کشور است که در ساختار هم‌وزن سرمایه‌گذاری می‌کند و بیشتر شرکت‌های کوچک را تحت پوشش قرار می‌دهد.

وی با اشاره به دیگر محصولات سرمایه‌گذاری گروه مالی کیان اظهار داشت: «صندوق رشدی ما به شرکت‌هایی اختصاص دارد که رشدهای واقعی و پایداری را تجربه می‌کنند. ما در این صندوق تلاش کرده‌ایم که تمرکز صرف بر روی بازار عمومی نداشته باشیم، بلکه به شرکت‌هایی که رشد بالایی دارند نیز توجه کنیم. این نوع صندوق‌ها در سطح بین‌المللی مرسوم هستند و ما نیز در گروه مالی کیان این مدل را اجرایی کرده‌ایم. همچنین، صندوق آهنگ سهام کیان را ارائه کرده‌ایم که یک صندوق جنرال است و از تمامی فرصت‌های بازار بهره می‌برد. البته عملکرد گذشته این صندوق نشان داده که بیشتر در شرکت‌های کوچک‌تر و اصطلاحاً ارزشی‌تر سرمایه‌گذاری کرده است.

نوریان در ادامه به معرفی صندوق‌های بخشی گروه مالی کیان پرداخت و گفت: «ما صندوق بخشی فارما را داریم که به‌عنوان صندوق شاخصی در حوزه دارویی فعالیت می‌کند و اولین صندوق در این زمینه محسوب می‌شود. این تجربه را در آینده برای سایر صندوق‌های بخشی نیز تکرار خواهیم کرد. اصولاً در گروه مالی کیان، سرمایه‌گذاری در صندوق‌های شاخصی را یک مزیت می‌دانیم، زیرا این ساختار در بازار سرمایه ایران امکان انتخاب متنوع‌تری را به مشتریان می‌دهد.

عرضه اولیه گروه مالی کیان

وی با اشاره به عرضه اولیه گروه مالی کیان بیان کرد: «ما اولین گروه مالی خصوصی در ایران هستیم که در حال ورود به بازار سرمایه و عرضه عمومی سهام خود هستیم. یکی از مهم‌ترین تمایزهای ما با سایر شرکت‌های فعال در این حوزه، ساختار مدیریتی پایدار و تیم حرفه‌ای ماست. در صنعت خدمات مالی، تیم مدیریت و پایداری آن، مهم‌ترین عامل موفقیت است. برخلاف بسیاری از نهادهای مالی دیگر که با تغییرات مدیریتی کلان در کشور، دستخوش تغییر می‌شوند، ما به‌عنوان یک نهاد کاملاً خصوصی، بر ایجاد یک ساختار پایدار تأکید داریم.

مدیرعامل گروه مالی کیان درباره اهمیت این عرضه اولیه گفت: «ما یک کیفیت جدید را در بازار سرمایه عرضه می‌کنیم. پیش از این، سرمایه‌گذاران امکان مشارکت در یک نهاد مالی خصوصی با ساختار پایدار را نداشتند، اما امروز با ورود کیان به بورس، این فرصت فراهم شده است. بسیاری از دوستان ما که در این حوزه فعالیت دارند، معتقدند که ما راه را برای ورود سایر نهادهای مالی خصوصی به بازار سرمایه هموار کرده‌ایم.

وی در خصوص تاریخ عرضه اولیه گروه مالی کیان اظهار داشت: «عرضه اولیه سهام کیان در روز دوشنبه، بیستم اسفند ماه انجام خواهد شد. رشد سهام این شرکت، مانند تمامی شرکت‌های دیگر، وابسته به سودآوری آن است. هر چقدر که بتوانیم روی سودآوری متمرکز باشیم و سرمایه‌گذاران را از این نظر مطمئن کنیم، رشد شرکت نیز پایدارتر خواهد بود. ما هیچ‌گاه قصد نداریم با قیمت سهم بازی کنیم، بلکه اعتقاد داریم که ارزش سهم در بلندمدت و بر اساس سودآوری واقعی شرکت مشخص می‌شود.

وی افزود: «همه تلاش ما بر شفافیت و سودآوری پایدار شرکت متمرکز است. به‌عنوان کسی که عمده تجربه‌اش در حوزه مدیریت دارایی بوده، همیشه معتقد بوده‌ام که ارزش‌گذاری بر شرکت‌های نهاد مالی، با شرکت‌های تولیدی تفاوت دارد. مدیران این نهادها اختیار عمل گسترده‌ای در تعیین هزینه‌ها و درآمدها دارند و از این رو، شفافیت در گزارش‌های مالی، اهمیت بسیار زیادی دارد. به همین دلیل، ما در گروه مالی کیان از بهترین حسابرسان کشور و استانداردهای جهانی حسابرسی استفاده کرده‌ایم.

وی در پایان درباره عملکرد گروه مالی کیان و برنامه‌های آینده آن اظهار داشت: «در یکی دو سال گذشته، دارایی‌های تحت مدیریت کیان از ۱۰ هزار میلیارد تومان به ۲۵ هزار میلیارد تومان افزایش یافته است. با این حال، ما معتقدیم که ظرفیت رشد بیشتری داریم و باید در آینده توسعه بیشتری را تجربه کنیم. سرمایه‌گذاری‌هایی که در کیان دیجیتال، صندوق‌های جدید و رسانه‌های مرتبط با بازار سرمایه انجام داده‌ایم، همگی نشان‌دهنده ماهیت رو به رشد کیان است.

علاوه بر این، برنامه داریم که ۴ صندوق جدید را ارائه دهیم و سرمایه شرکت مشاور خود را از ۲۵۰ میلیارد به ۸۰۰ میلیارد تومان افزایش دهیم.